L'euro amorçait un léger rebond face au dollar mercredi, après avoir frôlé le seuil de 1,30 dollar, sous lequel il n'est pas tombé depuis janvier, dans un regain d'inquiétude sur l'étendue de la crise de la dette en zone euro, exacerbé par des craintes d'abaissement de notes souveraines.

Vers 10H10 GMT (11H10 à Paris), l'euro valait 1,3057 dollar contre 1,3033 dollar mardi vers 22H00 GMT. La monnaie unique est tombée à 1,3005 dollar vers 08H00 GMT, son niveau le plus faible depuis le 12 janvier.

L'euro tentait également de se reprendre face à la devise japonaise à 101,76 yens contre 101,66 yens mardi soir. Vers 07H55 GMT mercredi, l'euro a atteint 101,44 yens, son niveau le plus faible depuis le 4 octobre, où elle avait touché un plus bas depuis 10 ans (100,76 yens).

Le dollar restait presque stable face à la monnaie nippone à 77,94 yens contre 78,00 yens la veille.

"A l'observation des mouvements du couple euro-dollar, un psychiatre amateur pourrait diagnostiquer un trouble bipolaire: l'humeur des marchés est soit euphorique (faisant grimper l'euro) soit complètement déprimée", ce qui fait plonger la monnaie unique, comme mardi, commentaient les analystes de Commerzbank.

Alors qu'il évoluait encore au-dessus de 1,32 dollar à la mi-séance en Europe mardi, l'euro s'est brusquement replié vers 15H00 GMT, chutant sous le seuil de 1,31 dollar pour la première fois depuis janvier, lorsque des députés allemands ont indiqué que la chancelière Angela Merkel s'était de nouveau prononcée contre une hausse de la capacité de prêt du futur Mécanisme européen de stabilité (MES).

Le MES doit succéder l'an prochain au Fonds européen de stabilité (FESF) à partir de juin 2013 et sera doté d'une capacité d'emprunt de 500 milliards d'euros.

Ce refus de Mme Merkel de donner davantage de moyens au MES a alimenté un effroi sur des marchés déjà déstabilisés par la perspective de voir les agences de notation financière, peu convaincue par l'accord européen de la fin de semaine pour mettre un terme à la crise de la dette, abaisser les notes de crédit des pays de la zone euro, et de faire notamment perdre à l'Allemagne et à la France leur note "AAA", la meilleure possible.

"La relative sécurité que représentent le dollar et le yen est ainsi accrue par le fait que les responsables européens n'arrivent même pas à enrayer la propagation de la crise, qui continue de peser sur les perspectives de croissance de l'économie mondiale et sur les actifs à risque", comme l'euro, expliquait Lee Hardman, analyste chez Bank of Tokyo-Mitsubishi.

L'attrait du dollar en tant que valeur refuge était d'ailleurs renforcé par le fait que la Réserve fédérale américaine (Fed) a décidé mardi de maintenir son taux directeur quasi nul, tout en tablant sur le maintien d'un taux directeur exceptionnellement bas jusque mi-2013.

Vers 10H10 GMT, la livre britannique se stabilisait face à l'euro à 84,15 pence pour un euro, après être montée vers 08H15 GMT à 83,91 pence, un nouveau plus haut depuis fin février. Face au billet vert, la livre sterling gagnait du terrain, à 1,5514 dollar.

La devise helvétique se stabilisait face à l'euro à 1,2331 franc suisse pour un euro, et progressait face au billet vert, à 0,9444 franc suisse pour un dollar.

L'once d'or valait 1.638,53 dollars contre 1.672,50 dollars mardi soir.